Dolar AS Mencoba Menutup Pelemahan setelah Kinerja Buruk pada Hari Senin

• Greenback turun ke level terendah satu bulan.
• Imbal hasil obligasi AS, yang merupakan pendorong utama rally Greenback, kini berbalik melawan Dolar AS.
• Indeks Dolar AS berisiko mengalami minggu terburuk dalam lebih dari tiga bulan.

Dolar AS (USD) semakin terpukul oleh pasar setelah imbal hasil AS melonjak ke level tertinggi baru dalam beberapa dekade. Hal ini hampir terdengar seperti Shakespeare karena imbal hasil yang sama yang telah mendukung rally musim panas dalam Greenback dari bulan Juli hingga pertengahan Oktober. Ketika imbal hasil pada benchmark 10 tahun menembus level psikososial 5%, Greenback dijual secara keseluruhan dan membuat Indeks Dolar AS mengalami pelemahan dalam perdagangan harian terbesar sejak Juli.

Dari sisi data ekonomi, beberapa pergerakan lebih lanjut dapat diantisipasi dengan angka-angka Indeks Manajer Pembelian (IMP) untuk bulan Oktober yang akan dirilis. Pasar akan mendapatkan kesempatan untuk melihat bagaimana indikator utama ini berperilaku dan memberi tahu kita dalam hal prospek ekonomi AS dalam waktu dekat. Terutama komponen Jasa dapat menjadi katalisator karena sebelumnya berada di atas 50, dan penembusan di bawah 50 akan berarti ekonomi dalam kontraksi dengan lebih banyak pelemahan Dolar AS yang harus diperhitungkan.

Ringkasan Harian: Dolar AS Berfokus pada IMP

• Sekitar pukul 12:55 GMT/19:55 WIB, Indeks Redbook AS akan dirilis. Angka tahun ke tahun sebelumnya adalah 4,6% tanpa ekspektasi.
• Sekitar pukul 13:00 GMT/20:00 WIB, Indeks Harga Rumah Case Shiller untuk bulan Agustus akan dirilis. Sebelumnya berada di 0,1%.
• Acara utama untuk hari Selasa ini adalah pada pukul 13:45 GMT/20:45 WIB dengan angka IMP untuk Manufaktur, Jasa dan Indeks Gabungan: Manufaktur diprakirakan akan turun ke kontraksi dari 49,8 ke 49,5. Jasa diprakirakan akan bergabung dengan rezim kontraksi dengan turun dari 50,1 ke 49,9. Indeks Gabungan berada di 50,2, dan diprakirakan juga akan menuju kontraksi.
• Sekitar pukul 14:00 GMT/21:00 WIB, Indeks Manufaktur Richmond The Fed untuk bulan Oktober akan dirilis dengan angka sebelumnya di 5 dan ekspektasi 8.
• Departemen Keuangan AS akan mencoba melelang Surat Utang 2 tahun di pasar obligasi.
• Ekuitas berada di zona hijau, meskipun tidak ada yang meyakinkan. Di Asia tidak ada indeks utama yang naik lebih dari 0,50%. Di Eropa angka-angka yang sangat beragam karena angka-angka IMP Eropa lebih baik, tetapi masih dalam kontraksi di bawah 50 pada semua komponen. Bursa berjangka AS sedikit menguat, menjelang laporan keuangan Microsoft dan Alphabet.
• FedWatch Tool dari CME Group menunjukkan bahwa pasar memprakirakan 98,4% kemungkinan Federal Reserve akan mempertahankan suku bunga tidak berubah pada pertemuan di bulan November.
• Imbal hasil obligasi AS acuan bertenor 10 tahun diperdagangkan di 4,81% dan sempat menembus di atas 5,05% pada hari Senin, level tertinggi dalam beberapa tahun terakhir. Meskipun imbal hasil telah turun dengan cukup cepat, fakta bahwa ambang batas nyeri telah dilanggar, dapat menjadi pertanda bahwa akan ada lebih banyak rasa sakit yang akan datang untuk pasar obligasi.

Analisis Teknis Indeks Dolar AS: Raja Dolar Mencoba Naik Kembali

Dolar AS kehilangan statusnya sebagai Raja Dolar setelah imbal hasil obligasi AS, khususnya imbal hasil obligasi 10 tahun, menembus di atas 5%. Di pasar keuangan, 5% sering dianggap sebagai ambang batas di mana, begitu berada di atasnya, lampu merah akan mulai menyala dalam hal kemungkinan resesi, ekonomi yang menyusut, dan pertumbuhan yang terhenti atau kontraksi. Dengan angka-angka IMP AS pada hari Selasa ini, risiko yang ada adalah bahwa Indeks Dolar AS dapat semakin memperdalam penurunan untuk minggu ini.

Agar dapat pulih, DXY harus kembali menembus di atas 105,88 dan bahkan lebih baik lagi menembus di atas level tertinggi hari Senin di 106,33. Jika itu terjadi, para pembeli Dolar diyakinkan bahwa banyak Greenback yang sedang bermain dan koreksi ini hanyalah sebuah kilasan kecil Pada level tertinggi 107,20 masih tetap menjadi level yang harus ditembus untuk tahun ini.

Pada sisi negatifnya, resistance baru-baru ini di 105,88 tidak melakukan pekerjaan yang baik untuk mendukung penurunan dan saat ini benar-benar telah kehilangan kepentingannya. Sebaliknya, cari 105,12 untuk menjaga DXY di atas 105,00. Jika gagal, 104,33 akan menjadi level terbaik untuk mencari kebangkitan kekuatan Dolar AS, karena level ini sejajar dengan Simple Moving Average (SMA) 55 hari sebagai level support.